Vivo e Claro obtiveram o melhor desempenho no 3º trimestre

20 de novembro de 2014

Dados são de uma consultoria especializada em telecomunicações. Vivo liderou em cinco indicadores e a Claro em dois.

Indicador		Líderes no
Indicador		1T14	2T14	3T14
Celulares	Fatia de Mercado	Vivo	Vivo	Vivo
Crescimento Celulares	Adições Líquidas	Vivo	Vivo	Claro
Banda Larga Móvel	Fatia de Mercado	Claro	Claro	Claro
Receita	Receita Líquida	Vivo	Vivo	Vivo
Crescimento da Receita	Crescimento da receita de serviços	Claro	Vivo	Vivo
Receita p/ Cliente	ARPU	Vivo	Vivo	Vivo
Cobertura	População Atendida com 2G, 3G e 4G	Vivo	Vivo	Vivo

Nota: A ordem não reflete a importância dos indicadores. CTBC e Sercomtel não foram incluídas na análise.

Dados analisados pela consultoria em telecomunicações Teleco mostram que as operadoras Vivo e Claro foram as empresas de telefonia móvel mais bem sucedidas no terceiro trimestre de 2014 (julho – setembro). A consultoria mede desde 2007 o desempenho das operadoras de celular no Brasil através de sete indicadores: celulares (participação), crescimento, receita, ARPU, rentabilidade, qualidade e cobertura.

Em 2014, a Teleco revisou os indicadores considerados, introduzindo os indicares de banda larga móvel e crescimento da receita. O indicador de cobertura foi ampliado para incluir as várias tecnologias e os indicadores de qualidade e de rentabilidade foram retirados da lista. A Anatel não tem divulgado com regularidade os indicadores de qualidade e a margem EBITDA reportada pelas operadoras atualmente envolve as operações fixas e móveis e receitas de operações extraordinárias.

Apresenta-se a seguir os resultados para cada um destes sete indicadores no 3T14, seguindo parâmetros da Teleco.

Fatia de Mercado: Vivo lidera

A Vivo, maior operadora de celular do Brasil, terminou o 3 º trimestre de 2014 (3T14) com 79,8 milhões de celulares e market share de 28,66%.

A Claro ganhou market share no 3T14 e as demais perderam.

–	Market Share							Variação do Market Share (pontos percentuais)
–	1T13	2T13	3T13	4T13	1T14	2T14	3T14	p.p. (TRI)	p.p. (3T14/3T13)
Vivo	28,78%	28,67%	28,56%	28,49%	28,68%	28,78%	28,66%	(0,12)	0,10
TIM	26,98%	27,17%	27,17%	27,09%	27,02%	26,91%	26,89%	(0,02)	(0,28)
Claro	25,11%	25,01%	25,14%	25,34%	25,13%	24,95%	25,01%	0,06	(0,13)
Oi	18,74%	18,71%	18,64%	18,52%	18,49%	18,53%	18,47%	(0,06)	(0,17)

A Vivo é a líder nas 3 regiões, em 11 das 27 unidades da federação e em 28 das 67 áreas locais (DDD).

–	Líder em Market Share no 3T14
–	Região	UF*	áreas locais (DDD)
Vivo	I, II e III	11	28
Claro	–	7	15
TIM	–	7	18
Oi	–	6	2

* Unidade da Federação

Este quadro não apresentou alterações no 3T14 em relação ao 2T14.

A TIM é a líder em market share de pré-pago e ampliou esta liderança no 3T14.

Pré-pago	1T13	2T13	3T13	4T13	1T14	2T14	3T14
TIM	28,5%	28,8%	28,8%	28,9%	29,1%	29,2%	29,4%
Claro	25,0%	25,0%	25,3%	25,7%	25,5%	25,4%	25,5%
Vivo	26,7%	26,3%	25,8%	25,3%	25,2%	25,1%	24,7%
Oi	19,4%	19,6%	19,7%	19,7%	19,8%	19,9%	19,9%

Já no pós-pago, a Vivo continua ampliando sua liderança em market share.

Pós-pago	1T13	2T13	3T13	4T13	1T14	2T14	3T14
Vivo	37,1%	37,8%	38,9%	39,8%	40,6%	41,3%	41,5%
Claro	25,5%	25,1%	24,4%	24,1%	23,8%	23,4%	23,3%
TIM	20,8%	20,8%	21,0%	20,6%	19,9%	19,3%	18,7%
Oi	15,9%	15,3%	14,7%	14,2%	13,9%	13,8%	13,7%
Nextel	0,15%	0,22%	0,34%	0,53%	1,07%	1,61%	1,97%

Crescimento: Claro lidera em adições líquidas no trimestre

A Claro liderou o crescimento no trimestre, seguida pela TIM.

–	Adições Líquidas (Milhares)
–	1T13	2T13	3T13	4T13	1T14	2T14	3T14
Claro	1.070	164	960	1.272	45	27	860
TIM	856	963	697	539	486	286	674
Vivo	(150)	212	415	630	1.220	892	466
Oi	256	215	305	203	363	502	346
Nextel	80	41	73	124	339	367	268

A Claro liderou por ter apresentado um bom desempenho no pós e no pré-pago. A TIM liderou em adições líquidas de pré-pago e a Vivo em adições líquidas de pós-pago.

Banda Larga Móvel: Claro lidera em fatia de mercado

A Claro manteve a liderança em market share de banda larga móvel no Brasil no trimestre. A Claro lidera em market share de aparelhos 3G e a Vivo em terminais banda larga e 4G.

Nota: considera apenas os meses de julho e agosto. A Anatel não havia divulgados estas informações para set/14 quando da publicação deste comentário.

Receita Líquida: Vivo lidera

A Vivo se manteve na liderança com uma receita de R$ 5,9 bilhões no 3T14 e crescimento de 3,5% na comparação com o 3T13.

R$ milhões	1T13	2T13	3T13	4T13	1T14	2T14	3T14	Cresc. Tri	Cresc. 3T14/3T13
Vivo	5.636	5.540	5.739	6.086	5.759	5.824	5.938	2,0%	3,5%
TIM	4.515	4.756	4.912	5.025	4.555	4.628	4.698	1,5%	(4,3%)
Claro	3.148	3.210	3.278	3.669	3.329	3.407	3.333	(2,2%)	1,7%
Oi	2.763	2.710	2.757	2.790	2.547	2.609	2.559	(1.9%)	(7,2%)

Nota: Receitas da Vivo não inclui receitas de interconexão da Vivo Fixo. Receita da Claro não inclui longa distância

As receitas das operadoras de celular estão sofrendo o impacto da redução do valor da VUM promovida pela Anatel.

Crescimento da Receita Líquida de Serviços: Vivo lidera

A Vivo liderou o crescimento da receita líquida de serviços, seguida pela Claro.

ARPU: Vivo amplia liderança em ARPU

A base mais ajustada, com um critério de desligamento de pré-pago mais restrito, contribuiu para o crescimento do ARPU da Vivo na comparação do 3T14 com o 3T13.

ARPU (R$)	4T12	1T13	2T13	3T13	4T13	1T14	2T14	3T14
Vivo	23,9	23,2	22,9	23,7	24,8	23,3	23,4	23,6
Oi	21,5	20,5	20,0	20,5	19.9	18,5	17,7	17,4
TIM	19,9	18,5	18,1	18,6	19,2	18,0	17,3	17,4
Claro	16,0	15,0	15,0	15,0	16,0	15,0	15,0	15,0
ARPU Brasil	20,4	19,3	19,0	19,5	20,1	18,9	18,6	18,6

O ARPU de dados da Vivo (R$ 8,9) representou 37,7% do ARPU total (R$ 23,6) no 3T14.

Os valores de ARPU informados pelas operadoras não são totalmente comparáveis por utilizarem critérios diferentes na sua determinação:

Vivo e TIM incluem as receitas de longa distância, Oi e Claro incluem apenas a interconexão (VUM) associada a estas chamadas.
Vivo não inclui receitas provenientes do próprio Grupo, como interconexão em chamadas fixo-móvel da Vivo Fixo. Oi e Claro incluem estas receitas no ARPU.

Os minutos de uso mensais por usuário (MOU) Brasil apresentaram queda na comparação do 3T14 com o 3T13.

Minutos	1T13	2T13	3T13	4T13	1T14	2T14	3T14
TIM	145	148	150	149	140	137	136
Vivo	123	116	125	135	135	129	132
Claro	121	119	133	137	122	117	122
MOU Brasil	130	128	136	140	133	128	130

Nota: Oi não divulga este indicador.

Cobertura: Vivo na liderança

A Vivo era líder em população atendida no 3T14, quando se considera o conjunto das três gerações de tecnologia. Ela liderava em população atendida com 3G (86,6%) e a Claro em população atendida com 2G (91,8%) e 4G (36,8%).